「真珠湾攻撃はパンドラの箱を開けてしまった。
しかも残っているのは希望かどうかもわからん」──ABDA艦隊を撃退せしめた日本軍。
次なる作戦の議論はミッドウェー島攻略とハワイ占拠の間で揺れていた。
一方、欧米に遅れて電波探信儀が第一四・一五航空戦隊に新たに装備され、有用性が認められつつあった。
それでも国力差を埋めることができないまま、日本は米豪遮断作戦を開始する。
最終目標は敵艦隊壊滅。ニューギニアの要塞化を企図してまずはポートモレスビー攻略へと動き出す。
日米互いに電探（レーダー）を駆使する攻防のなか、
囮と思われた第一四航空戦隊に、思わぬ米戦艦部隊との戦いが訪れるのだが……。